حد ضرر (stop loss) چیست؟ (اهمیت حد ضرر در معاملات)

اهمیت حد ضرر (stop loss) در معاملات 

بازار همیشه کاری را که می‌خواهد انجام می‌دهد و به روشی که می‌خواهد حرکت می‌کند. هر روز یک چالش جدید است و تقریباً هر چیزی از ژئوپلیتیک، انتشار داده‌های اقتصادی غافلگیرکننده گرفته تا شایعات مربوط به سیاست‌های بانک مرکزی می‌تواند قیمت ارز را سریع‌تر از چیزی که بتوانید انگشتانتان را فشار دهید، تغییر دهند. این بدان معنی است که هر یک از ما در نهایت در سمت اشتباه حرکت بازار موضع می گیریم.

قرار گرفتن در موقعیت بازنده اجتناب ناپذیر است، اما وقتی در آن موقعیت گرفتار می شویم، می توانیم کاری را که انجام می دهیم کنترل کنیم. می‌توانید ضرر خود را قبول کنید یا به امید بازگشت بازار به نفع شما صبر کنید. البته، همان یک باری که مسیر بازار طبق نظر شما پیش نرود، می تواند حساب شما را منفجر کند و در یک لحظه به حرفه معامله گری شما پایان دهد.

ضرب المثل "زندگی کن تا یک روز دیگر معامله کنی!" باید شعار هر معامله گر باشد زیرا هر چه بیشتر بتوانید زنده بمانید، بیشتر می توانید یاد بگیرید، تجربه کسب کنید و شانس موفقیت خود را افزایش دهید.

این موارد باعث می‌شود تکنیک «stop loss» به یک مهارت و ابزار مهم در جعبه ابزار معامله‌گران تبدیل شود. داشتن یک نقطه از پیش تعیین شده برای خروج از یک معامله بازنده، نه تنها سود کاهش زیان را فراهم می کند تا بتوانید به سمت فرصت های جدید حرکت کنید، بلکه اضطراب ناشی از قرار گرفتن در یک معامله بازنده بدون برنامه را نیز از بین می برد.

چرا از حد ضرر استفاده کنیم؟

هدف اصلی حد ضرر این است که اطمینان حاصل شود که ضررها خیلی بزرگ نمی شوند و درواقع نقطه حد ضرر شما باید "نقطه باطل" ایده معاملاتی شما باشد. وقتی قیمت به این نقطه رسید، باید به شما علامت دهد که "زمان خروج است رفیق!"

دو تریدر را تصور کنید.. هر دوی آنها یک استراتژی معاملاتی دقیق را معامله می کنند و تنها تفاوت آنها در اندازه حد ضرر آنها است. تریدر Y حد ضرر معاملاتش 2% موجودی است و تریدر X معاملاتش حد ضرر ندارد یا حد ضرر مناسبی نیست بابت هر بار حد ضرر مقدار زیادی از موجودی خود را از دست می دهد مثلا تریدر X حد ضرر معاملاتش 10% موجودی است.

برای هر معامله با هر استراتژی معاملاتی تنها دو نتیجه ممکن وجود دارد:1-سود و 2- ضرر

حالا تصور کنید که هر دو تریدر به یک صورت دچار شکست می شوند. هر دوی آنها ده معامله را پشت سر هم از دست می دهند! حساب Y 20 درصد کاهش می یابد، اما اکانت X حتی اگر حد ضرر 10% را رعایت کند ، منفجر شده است. تریدر X از بازی فارکس خارج شد.

فرض كنيد كه حساب دو معامله گر X و Y در ترندو 1000 دلار موجودی دارد و هر دو آن ها قصد معامله فروش در نماد طلا دارند تريدر X معامله فروش طلا با حجم معاملاتي 0.1 لات  در عدد 1930 دلار با حد ضرر يا استاپ لاس 1934 انجام مي دهد و تريدر Y معامله فروش طلا را بدون حد ضرر با همان حجم 0.1 لات انجام می دهد ناگهان نماد طلا به دلايل مختلف صعود زیادی را در طول روز را انجام می دهد و در پايان روز معاملاتی تا عدد 1988 دلار صعود ميكند.تريدر x كه حد ضرر را رعايت كرده بود در عدد 1934 دلار معامله اش با 40 دلار یا 4% زيان بسته می شود و موجودي او به 960 دلار می رسد كه به راحتی در معاملات بعدی ميتواند جبران ضرر خود كند ولی تريدر Y چون بدون حد ضرر معامله ميكند حساب او دچار زيان زيادی شده است و با 588 دلار زيان يعنی 58%، موجودی او به 411 دلار رسيده است و دچار استرس و اضطراب می شود و نميتواند در اين شرايط كه احتمال استاپ اوت و كال مارجين شدن يعنی از دست دادن سرمايه وجود دارد تصميم درست بگيرد.کلیک کنید و با استاپ اوت و کال مارجین در فارکس آشنا شوید.

چهار روش تنظیم حد ضرر

در تعیین حد ضرر روش های گوناگونی وجود دارد که به استراتژی معاملاتی هر فردی بستگی دارد.در ادامه به چهار روش کلی تعیین حد ضرر اشاره شده است.

حد ضرر درصدی

بیایید با پایه ای ترین نوع حد ضرر شروع کنیم: حد ضرر مبتنی بر درصد. حد ضرر مبتنی بر درصد از سهم از پیش تعیین شده حساب معامله گر استفاده می کند. به عنوان مثال، "2٪ از حساب" چیزی است که یک معامله گر مایل است در یک معامله ریسک کند. درصد ریسک می تواند در هر معامله گر متفاوت باشد. افراد تهاجمی تر تا 10 درصد از حساب خود را به خطر می اندازند در حالی که افراد کم ریسک تر معمولاً کمتر از 1 درصد ریسک در هر معامله دارند. هنگامی که درصد ریسک مشخص شد، معامله‌گر فارکس از اندازه پوزیشن خود برای محاسبه فاصله‌ حد ضرر نسبت به نقطه ورود استفاده می‌کند. اما این روش ایده آل نیست. حد ضرر یک معامله گر باید مطابق با برنامه معاملاتی او باشد. هر تریدری باید حد ضرر خود را بر اساس جو بازار یا قوانین سیستم خود تنظیم کنید، نه اینکه چقدر می خواهد از دست بدهد.

حد ضرر بر اساس نوسانات

به بیان ساده، نوسان مقداری است که یک بازار به طور بالقوه می تواند در یک زمان معین حرکت کند. دانستن اینکه یک جفت ارز چقدر تمایل به حرکت دارد می‌تواند به شما کمک کند سطوح حد ضرر صحیح را تنظیم کنید و از خارج شدن زودهنگام از معامله با نوسانات تصادفی قیمت جلوگیری کنید. به عنوان مثال، اگر در معاملات نوسانی هستید و می‌دانید که یورو/دلار آمریکا در ماه گذشته حدود 100 پیپ در روز حرکت کرده است، با تنظیم حد ضرر خود روی 20 پیپ احتمالاً در یک حرکت کوچک روزانه خلاف جهت متوقف می‌شوید. دانستن نوسانات متوسط به شما کمک می‌کند تا حد ضررهای خود را تنظیم کنید تا به معامله خود کمی فرصت تنفس بدهید.

حد ضرر بر اساس نمودار

یک راه معقول‌تر برای تعیین حد ضرر این است که آن را بر اساس نمودارها مشخص کنیم. از آنجایی که ما در حال معامله در بازار هستیم، ممکن است حد ضرر خود را بر اساس آنچه بازارها به ما نشان می دهند، قرار دهیم. یکی از مواردی که می‌توانیم در عمل قیمت مشاهده کنیم این است که مواقعی وجود دارد که قیمت‌ها نمی‌توانند از سطوح خاصی فراتر بروند یا شکسته شوند. اغلب اوقات، زمانی که این نواحی حمایتی یا مقاومتی دوباره مورد آزمایش قرار می‌گیرند، می‌توانند بازار را از پیشروی مجدد بازدارند. تعیین حد ضررهایی فراتر از این سطوح حمایت و مقاومت منطقی است، زیرا اگر بازار فراتر از این نواحی معامله شود، منطقی است فکر کنیم که شکست آن ناحیه باعث می شود تا معامله گران بیشتری وارد شوند و پوزیشن شما را خلاف نظر شما پیش ببرند.

حد ضرر زمانی

حد ضررهای زمانی توقف هایی هستند که شما بر اساس زمان از پیش تعیین شده در یک معامله تعیین می کنید. این نوع توقف می تواند یک زمان از قبل تعیین شده یا مدت زمان فعالیت سشن های معاملاتی خاص یا ساعات باز شدن بازارها باشد

چهار  اشتباه بزرگ معامله گران در تنظیم حد ضرر

بیایید در مورد چهار اشتباه بزرگ معامله گران هنگام استفاده از حد ضرر صحبت کنیم. ما همیشه بر استفاده از مدیریت ریسک مناسب تاکید می کنیم، اما زمانی که اشتباه استفاده شود، می تواند منجر به ضرر بیشتر از برد شود.

قرار دادن حد ضرر خیلی نزدیک: اولین اشتباه رایج این است که حد ضرر را بسیار نزدیک قرار می دهید. آنها آنقدر تنگ هستند که جایی برای نفس کشیدن وجود ندارد! در قرار دادن حد ضررهای بسیار تنگ در معاملات، "اتاق تنفس" کافی برای نوسان قیمت قبل از اینکه در نهایت به سمت مورد نظر شما حرکت کند، وجود نخواهد داشت. همیشه به یاد داشته باشید که نوسانات جفت ارزها در اطراف نقطه ورودی شما را در نظر بگیرید.

استفاده از اندازه پوریشن مانند "تعداد پیپ" به عنوان مبنای حد ضرر: استفاده از اندازه پوزیشن مانند «تعداد پیپ» یا «مقدار دلار» به جای تحلیل تکنیکال برای تعیین حد ضرر ایده بدی است. استفاده از اندازه پوزیشن برای محاسبه میزان حد ضرر شما ربطی به نحوه رفتار بازار ندارد. از آنجایی که ما در حال معامله در بازار هستیم، بسیار منطقی است که بسته به نحوه حرکت بازار، حد ضررهایی را تعیین کنیم. بنابراین همانطور که شما نقطه ورود و اهداف خود را بر اساس تحلیل تکنیکال انتخاب کرده اید، بنابراین باید همین کار را برای حد ضرر خود انجام دهید.این مطلب بدین معنی نیست که باید اندازه پوزیشن را به طور کامل فراموش کنید. آنچه ما توصیه می کنیم این است که قبل از محاسبه اندازه پوزیشن خود، ابتدا باید تصمیم بگیرید که حد ضرر را کجا قرار می دهید.

قرار دادن حد ضررهای خیلی دور یا خیلی باز: برخی از معامله‌گران این اشتباه را می‌کنند که حد ضرر را خیلی دور تنظیم می‌کنند، و دستان خود را روی هم می‌گذارند که دیر یا زود حرکت قیمت به سمت خواسته آنها پیش می‌رود. اما دقیقا یکی از فواید حد ضرر همین است که وقتی می‌توانید از آن پول برای ورود به معامله‌ای سودآورتر استفاده کنید، نگه داشتن معامله‌ای که مدام ضرر و زیان می‌کند منطقی نیست. تعیین حد ضررهای بیش از حد دور، مقدار پیپ هایی را افزایش می دهد کهمعامله شما نیاز دارد تا به نفع شما حرکت کند تا معامله ارزش ریسک را داشته باشد. قاعده کلی این است که حد ضررها را نسبت به اهداف نزدیک‌تر به ورودی قرار دهید.

قرار دادن حد ضرر دقیقا روی سطوح حمایت یا مقاومت: مطمئناً، هنگام تصمیم گیری در مورد محل حد ضرر، توجه به سطوح حمایت و مقاومت مفید است. اگر قصد معامله خرید دارید، فقط می توانید به دنبال سطح حمایت نزدیک زیر ورودی خود باشید و حد ضرر خود را در آن ناحیه تنظیم کنید. اگر معامله فروش دارید، می توانید بفهمید که سطح مقاومت بعدی بالاتر از ورودی شما کجاست و حد ضرر خود را آنجا قرار دهید. دلیل آن این است که قیمت همچنان می‌تواند فرصتی برای چرخش و حرکت در جهت تحلیل شما پس از رسیدن به آن سطح داشته باشد. اگر حد ضرر خود را چند پیپ فراتر از آن ناحیه قرار دهید، کم و بیش مطمئن خواهید بود که حمایت یا مقاومت شکسته شده است و سپس می توانید تصدیق کنید که ایده ترید شما اشتباه بوده است.

سه قانون که هنگام استفاده از حد ضرر

هنگامی که یک طرح ترید عالی ایجاد کردید که شامل یک حد ضرر است، اکنون باید مطمئن شوید که اگر بازار مخالف تحلیل شما باشد، به حد ضرر خود پایبند هستید. آیا سرسختی ذهنی و خودکنترلی را دارید که حد ضرر خود را دستکاری نکنید؟ در گرماگرم نبرد، آنچه غالباً برنده‌های بلندمدت را از بازنده‌ها جدا می‌کند این است که آیا می‌توانند به طور عینی برنامه‌های از پیش تعیین‌شده‌شان را دنبال کنند یا نه. معامله‌گران، به‌ویژه آن‌هایی که بی‌تجربه‌تر هستند، اغلب خودشان را زیر سوال می‌برند و وقتی درد باخت را احساس می کنند و افکار منفی مانند «شاید بازار همین‌جا برعکس شود» سراغشان می آید، عینیت خود را از دست می‌دهند و حد ضرر خود را تغییر می دهند ی آنرا حذف می کنند. اگر بازار به نقطه توقف شما رسیده است، دلیل شما برای معامله دیگر معتبر نیست و زمان آن رسیده است که آن را بدون هیچ سوالی لغو کنید.

از آنجایی که حد ضررها همیشه قابل تغییر هستند و شما توانایی جابجایی آن ها را دارید، این مطلب را با 3 قانون که باید هنگام استفاده از حد ضرر رعایت کنید، به پایان می رسانیم.

قانون شماره 1: اجازه ندهید که احساسات دلیل حد ضرر شما باشند.

مانند حد ضرر اولیه، تغییرات حد ضرر شما باید قبل از انجام معامله تعیین شود.

قانون شماره 2: حد ضرر خود را تریل کنید.

تریل کردن حد ضرر به معنای حرکت آن در جهت یک معامله برنده است. این کار سود را قفل می کند و ریسک شما را مدیریت می کند.

قانون شماره 3: حد ضرر خود را گسترده نکنید.

باز کردن حد ضرر فقط ریسک شما و مقداری که از دست خواهید داد را افزایش می دهد. اگر بازار به حد ضرر برنامه ریزی شده شما برسد، معامله شما تمام شده است. ضربه را بزنید و به فرصت بعدی فکر کنید. باز کردن حد ضرر شما اساساً مانند این است که اصلاً حد ضرر نداشته باشید و انجام آن هیچ منطقی ندارد!درک این قوانین بسیار آسان است و باید از نظر ذهنی به خصوص قانون شماره 3 رعایت شود! همیشه به یاد داشته باشید که ترید خود را از قبل برنامه ریزی کنید و بفهمید که در هر سناریو چه کاری باید انجام دهید تا دچار وحشت نشوید و کاری را انجام ندهید که احتمالاً بعداً پشیمان خواهید شد.

سخن آخر

در پایان مانند هر چیز دیگری در ترید، تعیین حد ضرر یک علم و هنر است. بازارها پویا هستند، نوسان دارند و یک قانون یا شرایطی که امروز کار می کند ممکن است فردا کارساز نباشد. اگر به طور مداوم روش صحیح تنظیم حد ضرر، ثبت فرآیندهای فکری و نتایج ترید خود را در ژورنال خود مرور کنید، یک قدم به تبدیل شدن به یک مدیر ریسک حرفه ای نزدیکتر خواهید شد.