Фундаментальный анализ Форекс и обзор экономического календаря (22-26 мая)
Обзор важных событий прошедшей недели
В анализе прошлой недели было отмечено, что на рынке есть возможности для роста силы доллара. Что касается экономического календаря, то в понедельник рынок удивил производственный индекс Нью-Йорка с 10,8 до -31,8. Однако позже это было компенсировано производственным индексом ФРБ Филадельфии, который вырос до -10,4 с -31,3 в мае. Во вторник был опубликован индекс розничных продаж за апрель, который показал месячный рост на 0,4 процента и оказался ниже консенсус-прогноза рынка в 0,8 процента. Однако детали отчета были в основном положительными, поскольку в нем были пересмотрены и расширены данные из предыдущей серии. Кроме того, число претендентов на пособие по безработице сократилось лучше, чем ожидалось. В целом, данные по США были опубликованы сильно.
Но новым вызовом, который стал важным на рынке, является вопрос потолка долга.На прошлой неделе в течение недели в новостях указывалось на соглашение о потолке долга, по этой причине доллар укрепился, а акции выросли как рискованная актив, а золото как безрисковый актив.Рискованный или безопасный уменьшился. Но в пятницу вечером, с известием об отсутствии соглашения, страница снова перевернулась, и движение изменилось. На финансовых рынках естественно, что какое-то время шепчутся о соглашении, а после периода несогласия эта игра повторяется. Но с каждым разом его эффект будет меньше. На этой неделе тоже есть вероятность, что переговоры по соглашению пройдут хорошо и доллар укрепится, но вдруг дело повернется вспять. В целом, обратите внимание на новости о потолке долга как на неэкономические новости календаря.
Но на предыдущей неделе некоторые члены Федеральной резервной системы, в том числе председатель Федеральной резервной системы г-н Пауэлл, выступили с речью, в целом носившей слегка ястребиный (агрессивный) тон, что вызвало переосмысление агрессивной политики и укрепило доллар.
Сильные экономические данные, надежды на достижение потолка долга и комментарии членов ФРС привели к переоценке ожиданий в отношении денежно-кредитной политики. В результате вероятность повышения процентной ставки на июньском заседании значительно возросла. Согласно CME FedWatch Tool, вероятность повышения ставки в июне сейчас составляет 37% по сравнению с 15% неделю назад.
Подробнее:Влияние процентной ставки Федеральной резервной системы на торговлю на рынке Форекс
Обзор экономического календаря с 22 по 26 мая
Самые важные события экономического календаря на этой неделе будут связаны с долларом США и заседанием по процентной ставке Новой Зеландии.
Во вторник в 16:45 по московскому времени будет опубликован индекс PMI производственного сектора (предыдущий: 53,4 | прогноз: 50,0) и сектора услуг (предыдущий: 53,6 | прогноз: 52,6). Большинство участников рынка обращают внимание на сферу услуг, потому что американская экономика в основном состоит из услуг. Также участники рынка используют PMI для проверки новых заказов и занятости.Если данные будут опубликованы лучше, чем ожидалось, это может сделать доллар немного сильнее из-за возможности повышения процентных ставок на следующем заседании ФРС, а если они будут опубликованы слабо, доллар может ослабнуть.
В среду в 21:00 будет опубликован отчет последнего монетарного заседания Комитета по свободному рынку ФРС США. Со времени предыдущей встречи было сделано много возможностей и предположений, поэтому протоколы могут быть старыми новостями. Тем не менее, это все еще событие, которое может преподнести сюрпризы.
В четверг в 15:30 будет опубликована вторая оценка ВВП (Предыдущая: 1,1% | Прогноз: 1,1%), которая покажет состояние американской экономики. доллар, потому что это запоздалые данные, а экономическое положение Америки можно проверить раньше по ситуации с занятостью и инфляцией. Но если это сопровождается неожиданным повышением или понижением, это может вызвать хорошие колебания доллара.
Как обычно, каждый четверг в 15:30 публикуется индекс претендентов на пособие по безработице в США (предыдущий: 242 тыс. | прогноз: 249 тыс.).
В пятницу в 15:30 будут опубликованы очень важные данные чистого индекса PCE (ежемесячно) (апрель) (предыдущий: 0,3% | прогноз: 0,3%). Также одновременно будет опубликован индекс заказов на товары длительного пользования (нетто) (ежемесячно) (апрель) (предыдущий: 0,2% | прогноз: 0,0%) Такой сценарий показывает, что битва с инфляцией еще не окончена. Сочетание сильных данных и все еще высокой инфляции, вероятно, удержит ФРС на ястребиной стороне.Доказательства ускорения инфляции могут быть значительно позитивными для доллара, поскольку это увеличивает вероятность дальнейшего повышения ставок ФРС. Однако плохие новости для экономики США могут стать плохими новостями для доллара на следующей неделе.
Во вторник в 10:30 будут опубликованы индексы деловой активности в производственном секторе и сфере услуг Германии, а в 11:00 - индексы PMI европейского региона. Посмотреть предыдущее значение и прогноз этих данных можно в приложении трендо из раздела экономического календаря.
В 11:30 часов вторника будут опубликованы индексы производства и услуг, а также объединенный PMI Англии. Посмотреть предыдущее значение и прогноз этих данных можно в приложении трендо из раздела экономического календаря.
Банк Новой Зеландии ,единственный крупный центральный банк, проводящий совещание по вопросам политики на этой неделе. Ожидается, что процентные ставки повысятся на 0,25% в 5:30 в среду. Это будет 12-е повышение подряд с начала цикла сокращения в октябре прошлого года, и процентные ставки поднимутся до самого высокого уровня среди стран с развитой экономикой на уровне 5,50 процента. Также в 6:00 состоится пресс-конференция Резервного банка Новой Зеландии.
В 9:00 во вторник будет опубликован отчет по инфляции в Великобритании или CPI Индекс потребительских цен - CPI (годовой) (апрель) (предыдущий: 10,1% | прогноз: 8,3%) и индекс потребительских цен - CPI (месячный) (апрель) ) (Предыдущий: 0,8% | Прогноз: 0,8%) Как видите, прогноз нисходящий. После того, как Банк Англии недавно объявил, что рецессия и инфляция больше не будут оставаться на двузначной территории, инвесторы считают, что вероятность повышения ставки в Великобритании по сравнению со снижением ставки ФРС высока. В 12:30 состоится выступление управляющего Центральным банком Англии, которое вы сможете прочитать после результатов и в котором будут важные моменты.
Неожиданный подъем производства, особенно в Германии, может помочь ослабить опасения по поводу замедления экономического роста в еврозоне. По этой причине инвесторы будут внимательно следить за индексом делового климата Германии Ifo и ВВП за второй квартал в среду в 11:00 и в четверг в 9:00 соответственно.